Россия увеличила объем вложений в гособлигации США до $81,7 млрд

Объем вложений российских средств в ценные бумаги правительства США в июле увеличился до $81,7 млрд, в то время как в июне он был равен $72 млрд, в мае — $70,6 млрд, в апреле — $66,5 млрд. Такие данные опубликованы в ежемесячном докладе Министерства финансов США. При этом годом ранее в августе в американские ценные бумаги Россия вложила $118,1 млрд, а в сентябре 2014 года — $117,7 млрд.

Главный держатель американских облигаций — Китай. В июле вложения КНР составили $1,240 трлн. Вторые по величине инвестиции сделаны Японией. Она вложила $1,240 трлн.
Подробнее: ...

вопрос.

Мы в контрах с Америкой ,однако покупаем их ценные бумаги.Почему?

Россия вновь увеличила вложения в долговые обязательства США

Россия в августе увеличила вложения в казначейские облигации США US Treasuries на 7,8 миллиарда долларов. Об этом свидетельствуют данные, размещенные в понедельник, 19 октября, на сайте Государственного казначейства США. Теперь объем американского долга перед Москвой оценивается в 89,9 миллиарда долларов.

По этому показателю Россия находится на 14-м месте и опережает такие страны, как Германия, Мексика, Турция, Южная Корея, Норвегия, Канада, Франция и другие. Крупнейшим держателем казначейских облигаций США по прежнему является Китай. На его долю приходится 1 триллион 271 миллиард долларов американского госдолга. На втором месте значится Япония с 1 триллионом 197 миллиардами долларов. Меньше всего в американские гособлигации вложила Южная Африка (10 миллиардов долларов).

Как следует из той же таблицы, за август общий внешний государственный долг США сократился на 17 миллиардов 800 миллионов долларов и теперь составляет 6 триллионов 99 миллиардов долларов.

18 августа сообщалось, что Россия в июле увеличила вложения в гособлигации США на 1,4 миллиарда долларов. На конец июня объем принадлежащих РФ гособлигаций США равнялся 72 миллиардам долларов. Тем не менее Россия в списке крупнейших кредиторов Соединенных Штатов расположилась в конце первой двадцатки.

...

США оценили потери России от дешевой нефти в $100 млрд

За полгода нефтяная выручка России снизилась на $100 млрд по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, считает Минфин США. В отличие от других экспортеров нефти РФ сохранила положительное сальдо торгового баланса

С января по июнь этого года нефтяная выручка России снизилась на $100 млрд. Об этом говорится в опубликованном в понедельник полугодовом докладе Минфина ​(казначейства) США, посвященном ситуации в мировой экономике и на валютном рынке, который ведомство регулярно представляет в конгресс. Таким образом, Вашингтон определяет «валютных манипуляторов» — те страны, которые искусственно занижают стоимость национальной валюты, удешевляя свой экспорт.

По оценке Минфина США, сейчас Россия переживает период «плохого управления экономикой и страдает от низких нефтяных цен и санкций». В другом фрагменте утверждается, что Россия сейчас «испытывает серьезное сокращение экономики». При этом Россия стала исключением из ряда других нефтедобывающих стран: она сумела сохранить положительное сальдо торгового баланса. Этого ей удалось добиться ценой «рецессии, ограничений на импорт и ослабления курса рубля». Все эти факторы привели к превышению стоимости экспорта над импортом.

В апрельском докладе казначейство США предупреждало, что санкции и падение нефтяных цен негативно скажутся на экономическом росте в России. Весной этого года ведомство прогнозировало, что падение цен на нефть лишит российский бюджет в этом году $105 млрд.

Согласно данным о платежном балансе России Центробанка за первые шес​​ть месяцев 2015 года, экспортная выручка производителей нефти и газа составила $109,11 млрд (6,26 трлн руб. по средневзвешенному курсу за шесть месяцев) по сравнению с $173,16 млрд (6,06 трлн руб. по средневзвешенному курсу за шесть месяцев) за тот же период 2014 года. Как говорится в пояснительной записке к отчету об исполнении федерального бюджета России за первое полугодие 2015 года, нефтегазовые доходы российского бюджета составили 2,9 трлн руб. ($46,7 млрд по средневзвешенному курсу за шесть месяцев). В прошлом году за тот же период бюджет получил 3,7 трлн руб. ($105 млрд по средневзвешенному курсу за шесть месяцев).

В отличие от экономического положения основных торговых партнеров США — Китая, Великобритании, Швейцарии, Тайваня — ситуации в российской экономике в докладе не посвящено отдельной главы. Анализ российской экономики представлен в части экономик развивающихся стран.

Падение нефтяных цен со среднего уровня в $105 в первом полугодии 2014 года до $55 год спустя стало одним из важнейших факторов балансировки мировой экономики. От дешевой нефти выигрывают государства-импортеры, в то время как экспортеры лишились десятков миллиардов выручки. Помимо России поступлений в бюджет недосчитались Саудовская Аравия — $150 млрд, страны Персидского залива — в общей сложности $130 млрд и Норвегия — $30 млрд. Азиатские страны за первое полугодие 2015 года сэкономили $340 млрд за счет дешевой нефти. США за тот же период высвободили $110 млрд.


Китай — не манипулятор

Регулярные доклады Минфина о положении в странах — основных торговых партнерах США в последние годы превратились в важный внешнеполитический документ — в нем казначейство оценивает ситуацию с курсом юаня. Американское ведомство регулярно указывает Китаю, что юань недооценен по отношению к доллару. Из этого следует, что китайские товары получают преимущество по сравнению с американскими. Из-за этого США много лет подряд фиксируют дефицит в торговле с Китаем. Выводы Минфина США постоянно критикуются китайской стороной.

В этом полугодичном докладе казначейство вновь смягчило свою риторику по отношению к фиксированному курсу китайской валюты. Обменный курс юаня находится «ниже должного среднесрочного значения», пришли к выводу аналитики американского Минфина, посчитав, что на девальвацию этого сыграли рыночные факторы. По оценкам казначейства, отток капитала из Китая, если исключить прямые иностранные инвестиции, мог достичь $520–530 млрд за первые восемь месяцев текущего года — только на август из экономики вышло $200 млрд. В сентябре Народный банк Китая и коммерческие банки продали рекордный объем иностранной валюты эквивалентом порядка 761,3 млрд юаней ($119,85 млрд). «Сейчас рыночные факторы оказывают подавляющее воздействие на юань, но это воздействие, скорее всего, будет временным», — говорится в докладе.

Жестче всего Минфин США отзывался о курсовой политике китайских властей в мае 2012 года, когда он назвал юань «значительно недооцененным». Однако ни тогда, ни сейчас КНР не признавалась «валютным манипулятором» — в противном случае власти страны вынуждены были бы ввести карательные тарифы на импортируемые из Китая товары, что привело бы к торговой войне с Пекином.


В самих США экономический рост должен ускориться во второй половине 2015 года и останется на высоком уровне до конца 2016 года. За первые два квартала этого года рост ВВП в годовой динамике составил 2,3%, в то время как во второй половине 2014-го он достигал 3,2%. В сентябре уровень безработицы в Соединенных Штатах составлял 5,1%. Этот показатель совпадает с уровнем «полной занятости».

По оценке Федеральной резервной системы (ФРС) США (центробанка страны, независимого от Минфина), «полной занятостью» считается уровень долгосрочной безработицы в пределах 5–5,2%. Безработица и инфляция являются ключевыми факторами, которые учитываются ФРС при решении о повышении или понижении ключевых ставок. Следующее заседание Комитета по операциям на открытом рынке (FOMC), принимающего решение по монетарной политике, назначено на 27–28 октября.

Подробнее на РБК:
...

ЦБ вложил в гособлигации США половину бюджета России

Банк России в августе продолжил активные закупки гособлигаций США. За месяц объем вложений ЦБ в американский долг вырос на 7,8 млрд долларов - до 89,9 млрд долларов, следует из опубликованных в пятницу данных Казначейства США.

Закупки в рекордных за полтора года объемах продолжаются второй месяц подряд - за июль и август Россия вложила в американскую экономику 17,9 млрд долларов. В пересчете на курс рубля сумма инвестиций составила 519 млрд рублей в августе и 575 млрд рублей в сентябре.

В результате на покупку американских облигаций второй месяц подряд уходит сумма, равная половине доходов федерального бюджета (1,162 трлн рублей в августе и 1,173 трлн рублей в сентябре).

Объем вложений в госдолг США в августе в 3,2 раза превысил расходы бюджета на поддержку национальной экономики (163 млрд рублей), в 1,6 раза - траты на социальное обеспечение граждан (316 млрд рублей), в 7,1 раза - расходы на здравоохранение (24,2 млрд рублей), в 12 раз - расходы на образование (19,4 млрд рублей), в 79 раз - инвестиции в жилищно-коммунальное хозяйство (6,56 рублей) и в 865 раз - расходы на охрану окружающей среды (0,6 млрд рублей).

ЦБ РФ возобновил скупку гособлигаций США в мае - после того, как запустил программу приобретения валюты на российском рынке. К концу лета российские вложения в американский долг выросли на 23,4 млрд долларов, что позволило РФ подняться с 22-го на 15-е место в списке крупнейших кредиторов США.

В результате на покупку облигаций ушла вся валюта, полученная РФ от экспорта нефти и газа (21,4 млрд долларов за третий квартал).

Такими темпами Россия не инвестировала в американский долг, даже "тучные" годы: для сравнения за весь 2010 год было куплено бумаг на 26,8 млрд долларов, за 2007 - на 24,2 млрд, за 2011 - на 10,2 млрд.

Россия продолжает покупать, несмотря на то, что другие страны аккуратно сбрасывают американские бумаги. По сравнению с январем объем вложений центробанков и суверенных фондов в казначейские облигации сократился на 120 млрд долларов - до 6,098 трлн долларов на конец августа.

Крупнейшими продавцами стали прежде всего китайские госфонды, покупавшие бумаги через бельгийские счета клиринговой системы Euroclear, - с начала года они вывели из долга США 243 млрд долларов (16% от общих вложений), из них 97 млрд долларов за последние два месяца.

...

В Минэкономразвития допустили «повторный шок» для российской экономики

В Минэкономразвития считают, что сохранение цен на нефть в $40 за баррель будет означать повторный шок для экономики. Возвращение к докризисным показателям произойдет не раньше чем через пять лет.

​О том, что нефть по $40 за баррель в ближайшие три года приведет к шоку для экономики России, заявил замглавы Минэкономразвития Алексей Ведев, выступая в Совете Федерации. «Консервативный сценарий предполагает траекторию снижения цен на нефть до $40 за баррель в 2016 году и сохранение их на этом уровне на 2018 год. По нашим оценкам, такое снижение будет означать повторный шок для российской экономики — внешний шок, и потребуется еще дополнительное время для адаптации к этим новым условиям», — передает слова Ведева «Интерфакс». В ходе презентации социально-экономического прогноза он отметил, что достижение докризисного уровня произойдет не ранее 2020 года. Инвестиционное дно, по словам замминистра, Россия должна пройти в первом квартале 2016 года.

Цена на нефть в $40 заложена в консервативном сценарии макроэкономического прогноза Минэкономразвития. Согласно этому сценарию, курс доллара будет держаться выше 75 руб., а в 2018 году поднимется до 78 руб. Консервативный сценарий предполагает снижение ВВП в 2016 году снизится на 1,0%, в 2017 году — экономика вырастет на 1,3%, в 2018 году — на 2,3%.

Инфляция при таком сценарии может достигнуть 8,8% в 2016 году и 7% в 2017 году. Ниже 6% инфляция снизится только в 2​018 году. До 2017 года будут продолжаться падение реальных доходов россиян и сжатие розничной торговли. ​​

На прошлой неделе Ведев заявлял, что в четвертом квартале 2015 года в​озможен «небольшой осторожный рост» российской экономики. «По нашим оценкам, экономика достигла дна в июне-июле, а в сентябре мы даже имеем небольшой рост 0,3% по отношению к августу. У нас есть осторожный оптимизм… Мы также полагаем, что в четвертом квартале мы можем увидеть рост ВВП по отношению к третьему кварталу этого года», — говорил Ведев, выступая на заседании бюджетного комитета Госдумы.
...

Силуанов: 2016 год может стать последним годом для Резервного фонда

Следующий год может стать последним для Резервного фонда, заявил во вторник в Совете Федерации министр финансов Антон Силуанов.

«Примерно на 2,6 трлн рублей мы сократим (в 2015 году) объем наших резервов — больше чем наполовину. Все это означает, что 2016 год — это тот год, когда мы сможем последний год так тратить наши запасы, наши резервы. А дальше у нас таких ресурсов не будет», — сказал он.

По словам министра, при сохранении сегодняшних цен на нефть и курса доллара бюджет в 2016 г. недополучит 900 млрд рублей. «Если сегодняшние цены на нефть и обменный курс сохранятся, а сегодня цены на нефть порядка $44/барр для Urals, и курс рубля около 62 руб/долл, то мы можем недополучить 900 млрд рублей. Такие риски у нас есть действительно», — заявил министр.
Цитата
Проект бюджета-2016 сверстан исходя из прогноза по среднегодовой цене на нефть $50 за баррель и среднегодового курса на уровне 63,3 рубля за доллар. “

Проект федерального бюджета на 2016 год был внесен правительством в Госдуму 23 октября. Согласно документу, доходы бюджета в следующем году составят 13 трлн 738,5 млрд рублей, расходы — 16 трлн 098,7 млрд рублей, дефицит — 2 трлн 360,2 млрд рублей, или 3% ВВП. В Госдуме первое чтение бюджета 2016 года состоится 13 ноября.

Как ранее отмечал Силуанов, на конец 2015 года объем резервного фонда составит 3,4 трлн рублей. " В большей части он будет задействован на финансирование дефицита бюджета 2016 года. Объем Фонда национального благосостояния составит на конец года 4,9 млрд рублей и останется неизменным", — отметил глава Минфина.

В условиях отсутствия внешних рынков

По оценкам первого замминистра финансов Татьяны Нестеренко, средства резервных фондов РФ при текущих темпах их расходования могут быть исчерпаны в 2017—2018 годах.

«При таком дефиците бюджета, с ограниченными ресурсами его пополнения, когда внешних рынков у нас нет, внутренние рынки ограничены, и если пылесосить нашим дефицитом последние финансовые ресурсы, то говорить о развитии, инвестициях в частном секторе будет невозможно. Резервные фонды истощаются. Мы считаем, что при таких темпах траты резервных фондов, они могут завершиться. К 2017−2018 году мы исчерпаем те ресурсы, которые мы получали при высокой цене на нефть», — сказала она.

Ранее ТАСС со ссылкой на материалы Минфина сообщал, что в 2015 году планируется потратить 2,623 трлн рублей из Резервного фонда, а в 2016 году — 2,136 трлн рублей. При этом из Фонда национального благосостояния для нужд бюджета планируется тратить только прибыль от управления средствами фонда.

...

От ЦБ потребовали отчитаться за инвестиции в экономику США

Руководство Банка России должно прийти в Госдуму и отчитаться за вложения в гособлигации США (US Treasuries). Об этом заявил депутат от ЛДПР Александр Старовойтов, передает РИА Новости.

Он напомнил, что Россия в декабре 2015 года по сравнению с ноябрем нарастила вложения в US Treasuries на 4,1 миллиарда долларов до 92,1 миллиарда.

«В ноябре это произошло на сумму шесть миллиардов долларов. Наверное, для кого-то это пустые цифры, но маленькое сравнение: эти суммы за два месяца эквивалентны запланированным расходам государства на поддержку экономики РФ за весь 2016 год», — приводит агентство слова Старовойтова. Он отметил, что эта сумма на 30 процентов превышает годовые расходы государства на образование, на 54 процента — на здравоохранение.
Цитата
Может быть, это какая-то хитрая экономическая уловка, может, действительно они владеют информацией, что это принесет стране существенную прибыль?
Александр Старовойтов, депутат от ЛДПР

По данным Казначейства США, Россия владеет американскими гособлигациями на 92,1 миллиарда долларов. В списке крупнейших кредиторов Вашингтона Москва занимает 15 место. Лидером по вложениям в US Treasuries является Китай — страна инвестировала в бумаги 1,2 триллиона долларов. На втором месте — Япония (1,1 триллиона), на третьем — страны Карибского региона (351,6 миллиарда).

Казначейские облигации США считаются одной из самых надежных ценных бумаг в мире. Их низкая доходность (около трех процентов) компенсируется гарантированными выплатами. Иностранные государства держат в US Treasuries 6,2 триллиона долларов.

...

Канада осталась без золотых запасов впервые за 80 лет

Канада распродала все свои золотые резервы, сообщил департамент финансов страны. Правительство приняло такое решение, чтобы инвестировать в более ликвидные активы.

Золотой резерв Канады был распродан в течение февраля и упал до нуля, сообщается на сайте департамента финансов страны. «Правительство Канады продало 21,851 унции золотых монет в феврале. По состоянию на 29 февраля резервы в золоте установлены на уровне в 77 унций», — говорится в сообщении ведомства.

В отчетности департамента при этом указывается, что резервы золота упали до нуля.

Официальный представитель финансового департамента Канады Дэвид Барнаби, которого цитирует Toronto Star, пояснил, что правительство страны следует долгосрочной политике диверсификации портфеля, продавая реальные товары и инвестируя в более ликвидные активы.

The Globe and Mail пишет, что Канада опустошила запасы золота впервые с 1935 года. По данным Bloomberg, объемы золотых резервов в Канаде достигли пика в 1965 году, когда страна держала около $1,15 млрд в слитках и монетах. В 1980 власти начали распродавать золото «постепенно и контролируемо» и вкладывать в зарубежную валюту.

Последний золотой слиток Канада продала в декабре 2003 года, а монеты высокого качества — в январе 2014 года. Все запасы, которые оставались, «были низкокачественными золотыми монетами времен короля Георга V по $5 и $10, которые были выпущены в 1912, 1913 и 1914 годах», уточнил Барнаби. Они были переплавлены в золотые слитки и проданы «по рыночным ценам».

...

Россия вложила еще пять миллиардов долларов в госдолг США

Вливания России в американские казначейские обязательства в январе 2016 года составили 4,8 миллиарда долларов. Об этом свидетельствуют данные Минфина и Федеральной резервной системы США.

После трехмесячного роста общие вложения Москвы в долговые обязательства США увеличились до 96,9 миллиарда долларов. По этому показателю Россия по-прежнему занимает 15 место. Лидирует Китай, с декабря по январь уменьшивший объем инвестиций с 1,246 триллиона до 1,237 триллиона долларов.

Всего иностранные государства владеют US Treasuries почти на 6,2 триллиона долларов. За месяц эта цифра увеличилась на 35 миллиардов.

На данный момент госдолг США составляет 19,11 триллиона долларов. Каждую секунду долг растет на несколько тысяч. На одного американца приходится 59,1 тысячи долларов долга.

...

Россия вложила в США почти $100 млрд

Россия продолжает пополнять резервы американскими трежерис, в январе было куплено еще $4,8 млрд. Такие данные приводит Минфин США.

С декабря 2014 г. Россия планомерно сокращала объем трежерис в резервах, и к апрелю прошлого года у нашей страны оставалось этих бумаг всего на $66,5 млрд, однако затем эта цифра вновь начала расти. Уже в декабре 2015 г. объем вложений в американский госдолг достиг 92,1 млрд. Если же сравнивать с январем 2015 г., то за это время Россия увеличила объем трежерис в своем портфеле на 14,7 млрд.

Ну а крупнейшими кредиторами Америки по-прежнему остаются Китай и Япония. Они периодически передают пальму первенства друг другу, но в целом поддерживают стабильный объем. Китай, например, за год с января 2014 г. сократил объем резервов, номинированных в американских долговых расписках, на $2,8 млрд до $1,237 трлн. С декабря 2014 г. эта сумма сократилась на $8,2 млрд.

Япония в годовом исчислении сократила объем вложений в трежерис на $15,1 млрд до $1,1235 трлн. С декабря ее доля относительно стабильна. В конце года Япония владела американским долгом на сумму $1,1226 трлн.

Всего же за январь иностранцы увеличили свои вложения в американские гособлигации на $35 млрд, доведя их до $6,183 трлн.

Стоит отметить одну важную закономерность. Если Россия вкладывает деньги в госдолг США, причем входит в список 15 крупнейших его держателей, то США предпринимают меры для того, чтобы крупнейшие банки не могли даже помогать России размещать евробонды. Буквально недавно Госдеп США в ультимативной форме рекомендовал своим банкам не участвовать в размещении российских бондов.

Ну а на днях Financial Times сообщила, что и ЕС выдал соответствующие рекомендации, только уже для своих банков.

Стоит добавить, что в последние годы российский центробанк активно скупает и золото, и в этом году это дает свои результаты. Желтый металл показывают лучшую динамику среди всех финансовых активов и лучшую для себя с 1974 г. Его цена выросла на 16%, а в моменте рост превышал 22%. За счет переоценки Банк России смог существенно нарастить резервы.

В 70-х гг. прошлого столетия, когда рост потребительских цен в США достигал 15%, произошло самое крупное золотое ралли за всю историю биржевых торгов. Но теперь абсолютному большинству развитых стран, от США до Японии, грозит дефляция, то есть стагнация и падение цен. Золоту это дорожать вовсе не мешает, наоборот, даже помогает.

Эдриан Эш, старший стратег трейдинговой компании BullionVault, считает, что все дело в Федрезерве. Нулевой и даже отрицательный рост потребительских цен свидетельствует о слабости экономики. Это может вынудить американского регулятора поставить цикл повышения ключевой ставки на паузу, что в свою очередь помешает доллару укрепляться. Более слабый доллар – явный плюс для золота. По состоянию на начало марта объем международных резервов ЦБ РФ составил примерно $380 млрд. При этом на валютные резервы приходится $323 млрд, а на резервы в монетарном золоте — до $57 млрд.

В начале лета прошлого года в Центробанке озвучили комфортный для России уровень резервов — $500 млрд, однако эксперты считают, что довести ЗВР до этой величины можно будет только через пять-семь лет.

Банк России поддержал идею пополнять резервы при нефти дороже $50

Банк России поддерживает идею Минфина перечислять в резервы нефтегазовые доходы бюджета от превышения цены нефти уровня в $50 за баррель, чтобы уменьшить их влияние на курс рубля, об этом в конце февраля сообщила журналистам глава ЦБ Эльвира Набиуллина.

"Мы слышали общие предложения, что новое бюджетное правило должно исходить из того, что доходы выше определенной цены на нефть (около $50 за баррель) должны идти сразу в резервные фонды",— приводит РИА "Новости" слова Набиуллиной.

...

Россия откажется от доллара при продаже нефти

Россия готовится запустить собственный фьючерсный контракт на основной экспортный продукт — нефть Urals — для повышения доходов и отказа от расчета нефтяных цен в долларах, сообщает Bloomberg.

Фьючерсная площадка создается на Санкт-Петербургской международной товарно-сырьевой бирже (СПбМТСБ), которая сейчас ведет переговоры с иностранными трейдинговыми компаниями. «Целью является создание системы, в которой нефть оценивается и продается справедливо и открыто», — сказал агентству президент СПбМТСБ Алексей Рыбников.

Запуск собственного рынка фьючерсов позволит России улучшить механизм ценообразования Urals, а отечественным компаниям — получать дополнительную выручку, отметил он.

В настоящее время более низкосортная Urals продается с дисконтом к международному эталону — североморской смеси Brent.

В первые два месяца 2016 года средняя стоимость российской нефти марки Urals составила 29,69 доллара за баррель. Это в 1,7 раза меньше, чем за аналогичный период 2015 года. Тогда Urals стоила 51,81 доллара.

Urals — экспортный сорт нефти, добываемой в России. Топливо получается из смеси углеводородов с месторождений Поволжья, Урала, Ханты-Мансийского и Ямало-Ненецкого автономных округов, образовывается в трубопроводной системе «Транснефти». Доходы от экспортной продажи нефти занимают в бюджете России около 40 процентов. В федеральный бюджет на 2016 год заложена среднегодовая стоимость нефти марки Urals в 50 долларов за баррель.

...

Россия вошла в топ-5 источников инвестиций в офшоры

Международные компании из 26 развитых стран, согласно налоговым документам, в 2015 г. получили $43,7 млрд прибыли от операций на Бермудских островах, население которых составляет менее 65 тыс. человек, против всего $36,4 млрд в Китае, второй по величине экономике мира, по данным Конференции ООН по торговле и развитию (ЮНКТАД).

"Стабильно высокий уровень инвестиционных потоков, направляемых через офшорные финансовые центры, а также показатели прибыли, зарегистрированной в этих юрисдикциях, подчеркивают насущную потребность в более однородной налоговой и инвестиционной политике в глобальном масштабе", - говорится в заявлении ЮНКТАД.

Вместе с тем, по оценке ЮНКТАД, в прошлом году финансовые потоки в офшоры снизились до $221 млрд с $233 млрд в 2014 г., пишет The Wall Street Journal.

Эксперты отмечают резкое снижение показателя в последнем квартале минувшего года и объясняют это ужесточением налогового законодательства в таких странах, как Люксембург и Нидерланды.

Также эксперты отмечают повышенную активность компаний из развивающихся стран в "налоговых гаванях". Так, в 2010-2014 гг. 65% инвестиций в Кайманские и Виргинские острова приходилось на компании Гонконга, Китая, России и Бразилии, тогда как доля фирм США составила всего 21%.

Как отмечается в отчете, в 2015 г. отток инвестиций в офшорные финансовые центры, включая офшорные финансовые центры и компании специального назначения (SPE), значительно выросла.

Эти потоки, которые исключены из статистики UNCTAD по прямым иностранным инвестициям, снизились, однако по-прежнему остаются значительными.

Финансовые потоки через SPE выросли в объемах в течение 2015 г. Размер квартальных потоков через SPE по абсолютным объемам резко выросли по сравнению с 2014 г., достигнув уровня, зарегистрированного в 2012-2013 гг.

Четко выраженная волатильность, при которой потоки то возрастали до масштабных чистых инвестиций в первых трех кварталах, то сокращались до резкого вывода инвестиций в последнем квартале, смягчила годовые результаты, которые снизились до $221 млрд.

Инвестиционные потоки в офшорные финансовые центры продолжают сокращаться по сравнению с недавним максимальным значением в $132 млрд в 2013 г., однако остаются в целом на том же уровне, что и за предыдущие два года.

Инвестиции в эти юрисдикции, которые достигли US$72 млрд в 2015 г., выросли за последние годы за счет роста потоков из многонациональных корпораций, которые расположены в странах с развивающейся и переходной экономикой.

Если посмотреть на таблицу, то можно отметить страны с высоким соотношением дохода от потока иностранных инвестиций FDI в ВВП.

В случае с Бермудами огромные доходы от филиалов иностранных компаний в стране отражает доход, связанный с инвесторами из США.

Согласно статистике США большая часть прямых инвестиций за границей направляется на Бермуды в холдинговые компании, которые будут служить каналом для инвестиций в другие страны, а также для накопления дохода.

Мировые потоки FDI выросли на 36% в 2015 г., достигнув значения $1,7 трлн – максимального уровня после окончания мирового финансового кризиса 2008-2009 гг.

Рост прямых иностранных инвестиций (FDI), направленных в развитые экономики (+90%), стал главным фактором, стоящим за мировым ростом инвестиций.

Сильный рост потоков отмечался в Европейском союзе, а также в США, где объем FDI вырос в четыре раза по сравнению с историческим минимумом в 2014 г.

В результате схема прямых иностранных инвестиций в мире изменилась в пользу развитых экономик, на которые приходится 55% всех потоков FDI в 2015 г.

Тем не менее этот рост был в основном обеспечен трансграничными сделками по слияниям и поглощениям (M&As). При этом очень ограниченное число инвестиций направлялось на вновь создаваемые производственные активы.

Потоки прямых иностранных инвестиций в развивающиеся экономики достигли нового рекордного значения $741 трлн, что на 5% выше, чем в 2014 г.

Развивающиеся страны Азии остались крупнейшим регионом, куда направляются инвестиционные потоки. В Латинской Америке и Африке инвестиционные потоки остались в целом без изменения.

Исключением стали офшорные центры в Карибском регионе.

Традиционно многонациональные корпорации из развитых стран, в частности из США, доминировали по показателям инвестиционных потоков в эти юрисдикции, за последние годы все чаще упоминаются инвестиционные потоки из развивающихся и переходных экономик, которые стали играть более заметную роль.

В период с 2010 по 2014 гг. на Гонконг, Россию, Китай и Бразилию приходилось 65% инвестиционных потоков в крупнейшие финансовые центры Карибского региона, Виргинские острова и Каймановы острова.

Согласно данным ЮНКТАД также в прошлом году на офшорные Британские Виргинские острова и на Каймановы острова было переведено $72 млрд.

В пятерку наиболее крупных источников инвестиций в экономику островов в период с 2010 по 2014 гг. вошли Гонконг, США, Россия, Китай и Бразилия. В частности, за четыре года Гонконг перенаправил в офшоры $148 млрд, США - $93 млрд и Россия - $77 млрд.

Подробнее: ...

Исследование выявило отток из России в офшоры $1,3 трлн

По данным исследования, проводившегося в течение последних полутора лет, из развивающихся стран, в том числе России и Китая, к концу 2014 года было выведено более $12 трлн. Из них $1,3 трлн — из России

Результаты исследования, которое провел для международной неправительственной организации Tax Justice Network профессор Колумбийского университета, бывший экономист консалтинговой компании McKinsey&Co Джеймс Генри, показывают, что из развивающихся стран к концу 2014 года в офшоры было выведено более $12 трлн. Отток из России составил $1,3 трлн. Итоги анализа публикует The Guardian.

Исследование проводилось в течение последних 18 месяцев, в своей работе Джеймс Генри использовал официальные данные международных организаций, в частности — МВФ и ООН.

Из Китая (а также Гонконга и Макао) в офшоры к концу 2014 года были выведены $1,2, утверждает исследователь. Малайзия, Таиланд и Индонезия также занимают высокие позиции в списке стран с наибольшим оттоком капитала в офшоры.

В разговоре с The Guardian, Генри заявил, что его исследование показало, что мотивацией для вывода средств в офшоры является не только уклонение от налогов. По его словам, преступники и коррупционеры также используют офшоры, чтобы скрыть свои деньги.

Профессор описал обитателей офшорных юрисдикций как участников сцены в баре из фильма «Звездные войны», где собрана пестрая группа сомнительных межгалактических персонажей.

«Это как сцены из «Звездных войн»: в одном углу — неплательщики, в другом — торговцы оружием, в третьем — коррупционеры. Есть и те, кто использует офшоры для отмывания денег или мошенничества», — рассказал Генри.

Он уточнил, что в качестве «налоговых убежищ» выбираются не только
такие экзотические места, как Кайманы, где можно эффективно скрыть капитал, но и некоторые штаты Америки, такие как Делавэр, где у иностранных инвесторов есть возможность открыть компанию без четкого указания конечного владельца.

Исследование Генри об оттоке капитала из развивающихся стран — обновление опубликованного в 2012 году анализа, в котором утверждалось, что состоятельные граждане по всему миру скрывают от 21 до $32 трлн от налогообложения. В 2012 году Генри исследователь утверждал, что с 1990 года из России в офшоры было выведено $798 млрд.

Число офшорных зон за прошедший с того времени период возросло, утверждает исследователь, несмотря на общественное давление. В среднем, по его данным, отток капиталов в офшоры из развивающихся стран, начиная с 2010 года рос на 8% ежегодно. Для России и Китая этот показатель составляет 9%, возможно из-за опасений экономической и политической нестабильности, утверждает Генри. «Люди голосуют ногами», — заключает он.

...

есть мнение, что вкладывать больше просто некуда (из стабильных бумаг). Все страны вкладывают, потому что станок ,печатающий деньги у ФРС.

Сечин заявил о прекращении существования ОПЕК как единой организации

ОПЕК практически перестала существовать как единая организация и время, когда она могла бы определять глобальные условия на нефтяном рынке, стоит забыть, заявил Reuters глава «Роснефти» Игорь Сечин.

«1970-е годы, когда ряд крупнейших производителей могли определять глобальные условия нефтяного рынка путем создания картельных структур, таких как ОПЕК, следует забыть», — заявил Сечин в комментарии, направленном Reuters по электронной почте.

Он также добавил, что на данный момент «ряд объективных факторов исключают возможность для любых картелей диктовать свои условия рынку». «Что касается ОПЕК, то она практически прекратила существовать в качестве единой организации», — заключил Сечин.

Сечин, которого Reuters называет «наиболее влиятельным» российским нефтяным топ-менеджером и «давним союзником президента Владимира Путина», впервые давал комментарий после того, как ведущие производители нефти на апрельской встрече в Катаре не смогли договориться о заморозке добычи с целью поддержания цен на нефть, отмечает агентство. Сечин и ранее высказывал скептическое мнение в отношении ОПЕК, напоминает Reuters. В частности, он говорил, что Россия как ведущий производитель должна придерживаться собственной стратегии и защищать свою долю на рынке нефти.

В июне 2015 года, после того, как ОПЕК сохранила квоту нефтедобычи на уровне 30 млн барр. в сутки, глава «Роснефти» заявлял, что картель снизил свое влияние на ценообразование на рынке нефти, и теперь большее влияние на этот рынок оказывают США. Сечин говорил, что главным фактором, влияющим на формирование цен нефти, остаются операционные издержки компаний, которые пока не учитывают полный цикл затрат на добычу.

В сентябре прошлого года на конференции FT Commodities в Сингапуре Сечин заявил, что не видит смысла в возможном вступлении России в ОПЕК. В числе основных причин он называл технологические различия в методах добычи нефти и тот факт, что российский нефтяной рынок практически полностью приватизирован.

В ноябре 2015 года на конференции «Энергомост «Россия-Япония» в Токио Сечин вновь отметил, что регулирование нефтяного рынка от стран ОПЕК перешло к США. По его словам, структура добычи и экспортных потоков нефти в последние годы изменилась. Эти изменения, говорил глава «Роснефти», связаны «с феноменом сланцевой добычи и тем обстоятельством, что балансирование, которое раньше осуществлялось странами ОПЕК, перешло, по сути, к региональному рынку США, который превратился в важнейший регулятор глобального масштаба».

О том, что ОПЕК практически перестала оказывать влияние на нефтяной рынок, в конце апреля заявляли также президент ЛУКОЙЛа Вагит Алекперов и министр энергетики России Александр Новак в интервью РБК.

...

В России разработали критерии честности чиновников

Минтруд разработал документ «О критериях привлечения к ответственности за коррупционные правонарушения», содержащий перечень того, как и за что наказывали российских чиновников, уличенных в нарушении антикоррупционных правил, пишет «Российская газета». На этот документ в будущем должны будут ориентироваться все подразделения, борющиеся с коррупцией.

...

Как пишет издание, в прошлом году 460 чиновников были уволены по утрате доверия. В результате анализа каждого из этих случаев, был разработан этот документ, определяющий критерии честности для чиновников. Так, например, своего места может лишиться государственный служащий, выдающий дорогую покупку за дешевую с целью сокрытия своих реальных доходов. Формулировку «в связи с утратой доверия» можно получить и за «значительное завышение служащим общей суммы доходов, вкладов в банках и иных кредитных организациях либо полученных кредитов с целью финансового обоснования сделок по приобретению земельных участков, объектов недвижимого имущества, транспортных средств, ценных бумаг».

...

Европа и США доигрались: Россия готовит беспрецедентный ответ на ЕвроПРО



Выступая на совещании по ОПК, президент России прокомментировал развертывание ПРО США в Румынии и Польше. Он сообщил, что «система ПРО — это не оборонительная система, а часть ядерного потенциала США, вынесенная на периферию, в Восточную Европу». Сообщает RusNewsToday

Естественно, Россия не будет безучастно смотреть, как США и НАТО ограничивают возможности ее стратегических ядерных сил.

«ТЕПЕРЬ ПОСЛЕ РАЗМЕЩЕНИЯ ЭТИХ ЭЛЕМЕНТОВ ПРО МЫ ВЫНУЖДЕНЫ БУДЕМ ПОДУМАТЬ О ТОМ, ЧТОБЫ КУПИРОВАТЬ УГРОЗЫ, ВОЗНИКАЮЩИЕ В ОТНОШЕНИИ БЕЗОПАСНОСТИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ. МЫ ПРЕДЛАГАЛИ СОТРУДНИЧЕСТВО, СОВМЕСТНУЮ РАБОТУ С АМЕРИКАНСКИМИ ПАРТНЕРАМИ, ВСЕ ЭТО БЫЛО, ПО СУТИ, ОТВЕРГНУТО»,- РАССКАЗАЛ ВЛАДИМИР ПУТИН. «НАМ ПРЕДЛАГАЕТСЯ НЕ РАБОТА, А ПРОСТО РАЗГОВОР НА ЗАДАННУЮ ТЕМУ. НИЧЕГО КОНКРЕТНОГО, ВСЕ ДЕЛАЕТСЯ В ОДНОСТОРОННЕМ ПОРЯДКЕ, БЕЗ УЧЕТА НАШИХ ОЗАБОЧЕННОСТЕЙ»,- ПОДЕЛИЛСЯ ОН.

Напомним, что в Румынии на базе Девеселу уже развернут американский противоракетный комплекс Aegis Ashore. Также в польском поселке Редзиково началось строительство базы ПРО. Кроме того, у водных границ России (например, в Черном море) постоянно находятся эсминцы флота США с системой Aegis, а самолеты-разведчики настырно «патрулируют» у самых границ России — шпионя за российскими силами ПВО, РВСН и ВКС.

В ситуации неограниченного развития противоракетной обороны, обладающей способностью перехвата российских межконтинентальных баллистических ракет, потребуется, как мы неоднократно подчеркивали, принятие ответных мер»,- ранее сообщал замминистра обороны Анатолий Антонов.

Что же, руководство НАТО уже не раз официально заявило, что не видит возможности мирной работы с Россией. Да и в Пентагоне открыто признавали, что Россия теперь «умный и современный, но враг» — и дело доходит аж до обучения пилотов ЕС ядерным бомбардировкам «некоей большой страны».

Чем же Россия может ответить на появление элементов ПРО США у своих границ?

Во-первых, Россия возвращается к производству боевых железнодорожных ракетных комплексов — до 2020 года будут созданы первые БЖРК «Баргузин», которые будут нести до трех, а то и шести ядерных ракет с разделяющимися боеголовками. По данным военных и мнению иностранных экспертов, замаскированные под обычные поезда, БЖРК будут «неуловимыми» для спутников НАТО и могут внезапно поразить цели на территории любого государства.

«Межконтинентальные ракеты «Булава-30″, оснащенные разделяющимися боеголовками и способные поразить цели на территории Америки, заступят на боевое дежурство не позднее следующего года — это будет ответом на размещение в Румынии ПРО НАТО»,- уже сообщило CNN.

Также Запад возволнован планами России принять на вооружение ракету «Сармат», которая «за секунды может уничтожить целую страну». Об этом пишет The Mirror, добавляя — текущие противоракетные технологии «абсолютно не в состоянии его остановить».

Еще случилось то, что так боялись европейские страны НАТО — Россия официально заявила, что разместит «Искандеры» в самом сердце Европы, в Калининградской области. Они, по данным военных экспертов, вполне могут нести ядерные боезаряды — но даже в неядерном варианте «Искандеры» могут стать смертельной угрозой как для элементов ЕвроПРО, так и для штабов и военных баз.

Не стоит забывать, что экс-глава РВСН Виктор Есин рассекретил первоочередные цели российских ядерных и ударных средств в случае атаки США на Россию. Так, например, первым делом Россия сотрет в пресловутый ядерный пепел базу ПРО США на побережье Румынии и в Польше.

Одним словом, из-за действий США европейцам придется прочувствовать на себе, как живется в странах, на которые нацелены российские ядерные ракеты «Ярс», «Тополь-М», «Булава», тактическое ядерное оружие и крылатые ракеты стратегических бомбардировщиков.

«Технически все очень просто. Разрабатывается полетное задание для межконтинентальных баллистических ракет по поражению угрожающих военных целей на территории той же Польши, Румынии, и так далее. Куда пойдут какие боеголовки, грубо говоря. Далее это полетное задание, при необходимости передается на пусковые и загружается в компьютерную систему МБР. Это — секунды. Все, ракета готова сжечь радары, пусковые, военные аэродромы и базы или страну в целом»,- рассказал прессе источник в Минобороны РФ.

Ранее высокопоставленный источник в Минобороны РФ заявил Politonline.ru, что «Россия не собирается «бомбить» любое государство за вхождение в систему ПРО США, и т.п».»Просто есть правило — если существует место, угрожающее безопасности РФ, оно берется «на прицел» — грубо говоря, авиабазы носителей ЯО, склады, системы ПРО, порты и акватории нахождения ударных подводных ракетоносцев. Так поступает каждая страна»,- рассказал генерал.

«Что касается стационарных объектов противоракетной обороны, в частности тех, которые НАТО планирует разместить в Европе — на территории Польши, Румынии, то они однозначно попадают в список приоритетных целей для огневого воздействия», — подтвердил Pravda.ru член экспертного совета, председатель военно-промышленной комиссии Виктор Мураховский.

...

Пентагон попытался оправдаться после заявления Путина о системах ПРО

США не смогли убедить общественность в искренности и доброжелательности своих намерений.

После заявления Владимира Путина, которое он сделал после того, как в Румынии открылась система ПРО военного блока НАТО,а в Польше заложили первый камень для создания новой, в Пентагоне попытались не только оправдаться, но и еще обвинить Россию в агрессии.

Замминистр обороны США Роберт Уорк, который контролировал церемонии и в Румынии, и в Польше, посетовал на то, что своими словами Владимир Путин усиливает напряженность между странами.

По его словам, базы, размещенные на подступах к российским границам, созданы для того, чтобы обеспечить безопасность Европы от угрозы ядерного удара со стороны Ирана, сообщает издание Wall Street Journal.

Напомним, Владимир Путин заявил ранее, что США отвергли предложение РФ о сотрудничестве по системам ПРО, поэтому теперь Москва "думает о купирование возможной угрозы, возникшей в отношении российской безопасности".

...

США лишились статуса самой конкурентоспособной экономики

Американская экономика лишилась звания самой конкурентоспособной, опустившись с первой на третью строчку в ежегодном рейтинге конкурентоспособности, составляемом Швейцарским институтом управления (IMD).

После трех лет лидерства США уступили это звание Гонконгу, на втором месте оказалась Швейцария. Сингапур, ранее занимавший третью строчку, потерял одну позицию. В десятку также вошли Швеция, Дания, Ирландия, Нидерланды, Норвегия и Канада.

Россия поднялась за год в рейтинге на одну строчку — до 44-го места. Ее соседями по рейтингу оказались Словения (43-е) и Мексика (45-е место). Украине также удалось незначительно улучшить свои позиции, поднявшись с 60-й на 59-ю позицию. При этом Казахстан потерял сразу 13 позиций, оказавшись на 47-м месте.
Китай опустился на три строчки с 22-го на 25-е место. Аутсайдером признана Венесуэла, занявшая 61-ю позицию. Белоруссия в рейтинг не вошла.
Как отметил глава IMD Артуро Брис, Гонконг оказался лидером рейтинга благодаря приверженности созданию благоприятной бизнес-среды, тогда как швейцарская экономика была отмечена за ее качество. «США по-прежнему имеют лучшие экономические показатели в мире, но есть много других факторов, которые мы принимаем во внимание при оценке конкурентоспособности», — пояснил он.
IMD составляет мировой рейтинг конкурентоспособности ежегодно с 1989 года. Шкала показывает, насколько государства способны создавать условия для эффективного развития бизнеса и экономического роста. Страны оцениваются по 369 показателям, которые разбиты на четыре группы: общая эффективность экономики (включает макроэкономические показатели), государственное управление (в том числе уровень коррупции), эффективность бизнеса и развитость инфраструктуры (как транспортной, так и социальной). При составлении рейтинга учитывается как официальная статистика, так и опросы экспертов.
В ноябре 2015 года России третий год подряд удалось улучшить положение в рейтинге глобальной конкурентоспособности, подготовленном Всемирным экономическим форумом (ВЭФ). Она поднялась на восемь позиций до 45-го места, оказавшись между Латвией и Маврикием и обогнав такие страны, как Турция и Филиппины.

...

Bloomberg узнало, почему США 41 год скрывали сумму долга перед саудитами


Агентство Bloomberg раскрыло подробности соглашения между Вашингтоном и Эр-Риядом, державшиеся в тайне 41 год.
В июле 1974 года мировой нефтяной кризис ударил по американской экономике. Кроме того, страны ОПЕК ввели эмбарго в отношении США из-за того, что Вашингтон оказывал военную помощь Израилю в ходе "Войны Судного дня". На фоне этих обстоятельств в Соединенных Штатах обрушился рынок ценных бумаг и подскочила инфляция, состояние экономики было плачевным. В связи с этим тогдашний министр финансов США Уильям Саймон вместе с заместителем Джерри Парски, источником агентства, отправились в турне по Ближнему Востоку и Европе.

Официально о поездке министра рассказывали как об обыденном туре "экономической дипломатии" — серии протокольных встреч и банкетов, однако за всем этим скрывалось намерение посетить один-единственный город — Джидду в Саудовской Аравии. Окружение тогдашнего президента США Ричарда Никсона держало эту информацию в секрете.

Целью визита в королевство была нейтрализация нефти как экономического оружия. Кроме того, Никсон поставил задачу найти способ убедить враждебных к США саудитов вложиться в американский госдолг. Тогдашний президент ясно дал понять, что Саймон не мог вернуться из Джидды с пустыми руками — провал переговоров подорвал бы финансовое здоровье Америки и позволил бы Советскому Союзу укрепить позиции в арабском мире.

Базовые рамки сценария, избранного Уильямом Саймоном, были достаточно простыми: США покупают у Саудовской Аравии нефть, оказывают ей военную помощь и помогают с материально-техническим обеспечением, получая взамен миллиарды саудовских нефтедолларов в казну.
Для того, чтобы уладить все детали соглашения, стороны провели серию встреч за закрытыми дверями. После долгих месяцев переговоров оставался единственный пункт, на котором настаивал саудовский король Фейсал ибн Абдул-Азиз Аль Сауд (третий король Саудовской Аравии) — факт покупки Эр-Риядом казначейских облигаций должен оставаться "строгой тайной", отмечает Bloomberg, ссылаясь на дипломатическую депешу, полученную агентством из национальной базы архивов США.

Информация оставалась тайной 41 год, данные о сумме долга американского Минфина перед Саудовской Аравией были раскрыты лишь в мае нынешнего года — $117 миллиардов.

Впрочем, эти данные породили больше вопросов, нежели ответов. Бывший сотрудник Министерства финансов США, пожелавший остаться неизвестным, сообщил агентству, что официальная статистика не учитывает инвестиции Эр-Рияда в американский госдолг — на самом деле саудиты вложили как минимум в два раза больше.

Заявленный объем саудовских инвестиций составляет лишь 20% от запаса иностранной валюты королевства, что ниже обычных объемов активов, которые центробанки разных стран хранят в долларах. Многие аналитики предполагают, что Саудовская Аравия скрывает количество американских облигаций, скупая их через офшорные центры, которые учитываются в статистике уже других государств.

"Покупка облигаций была стратегией, нацеленной на возврат нефтедолларов в США", — приводит агентство слова Дэвида Оттоуэя из Международного научного центра имени Вудро Вильсона. В политическом смысле соглашение Эр-Рияда и Вашингтона было сложным и весьма двусмысленным. За деньги саудитов боролись и Япония, и Франция, и Великобритания — все союзники США, однако Вашингтону удалось их опередить.

Переговоры состоялись всего десять месяцев после окончания арабо-израильской "Войны Судного дня", и король Фейсал больше всего боялся, что саудовские деньги "прямо или косвенно" окажутся в руках главного врага Саудовской Аравии — Израиля — это нанесло бы ущерб репутации королевства, если бы информация стала известной. В Израиль деньги могли попасть в форме военной помощи, оказываемой израильтянам американцами.

Чиновники американского казначейства нашли выход: в одном из множества специальных соглашений Вашингтон позволил Эр-Рияду покупать бумаги казначейства без проведения обычного для таких случаев аукциона. После таких "поправок" отследить присутствие Саудовской Аравии на рынке госдолга США было практически невозможно.

Минфин США сделал для королевства еще одно исключение — в ежемесячных отчетах о структуре госдолга с перечислением стран-держателей облигаций 14 стран, включая Саудовскую Аравию, Кувейт, ОАЭ и Нигерию, объединили в одну графу "экспортеры нефти". Эта практика продолжалась на протяжении 41 года.

...

Финансовое благополучие американцев: 7 проблем

Все больше американцев считают, что они живут "более комфортно" или "хорошо", но многие жители этой страны далеки от финансового благополучия. В опросе, результаты которого были опубликованы 25 мая на сайте ФРС, приняли участие около 5 700 человек.

Респонденты отметили, что они живут лучше, чем в предыдущие годы, однако результаты опроса показывают, что они по-прежнему сталкиваются с необходимостью делать сложный выбор, что приводит их к финансовым ошибкам – от решения взять рискованный кредит до невозможности накопить средства для выхода на пенсию.

Вот лишь некоторые моменты, которые были выявлены в результате опроса.

1. У американцев очень мало сбережений на случай крайней необходимости

Около 46% взрослых американцев, которые были опрошены ФРС, заявили, что они не имеют сбережений на случай чрезвычайной необходимости свыше $400, и для этого им придется либо продавать что-то или брать займы.

Это очень неприятная перспектива, учитывая тот факт, что финансовые неожиданности, которые требуют дополнительных расходов, случаются все чаще: 18% опрошенных заявили, что-либо они, либо члены их семьи, которые живут вместе с ними, за последний год сталкивались с финансовыми сложностями – неожиданные проблемы со здоровьем, потеря работы, развод, сокращение рабочих часов или оплаты.

Среди тех, кто заявил, что не сможет найти дополнительные $400 на срочные расходы, 38% заявили, что они снимут эти деньги с кредитной карты и выплатят эту сумму со временем, а 28% заявили, что они займут эти деньги у друга или у члена семьи, а 17% заявили, что они продадут что-то, 7% заявили, что они воспользуются банковским займом или кредитом, а 4% заявили, что они воспользуются краткосрочным мини-займом или овердрафтом.

Еще 31% респондентов отметили, что они не смогут заплатить эту сумму.

Многие из этих решений быстро приведут к ухудшению финансовой ситуации, так как займы и кредитные карты требуют оплаты не только самой суммы займа, но и процентов, что приведет к увеличению суммы выплаты.

В своем отчете ФРС рекомендует страховку, которая будет покрывать неожиданные финансовые расходы.

Важно отметить, что многие респонденты отметили, что у них есть медицинская страховка, автостраховка и страховка недвижимого имущества.

Около четверти респондентов отметили, что у них есть страхование на случай нетрудоспособности, и менее 1 из семи респондентов заявили, что у них есть страховое обеспечение долгосрочное медицинской помощи.

2. Американцы по-прежнему не могут себе позволить некоторые расходы на медицинское обеспечение

Около 22% респондентов отметили, что за последний год они сталкивались с необходимостью тратить дополнительные деньги на незапланированные медицинские цели. Средняя стоимость непредвиденных расходов составила от $2 тыс. до $3 тыс.

Также респонденты отвечали, что они пропускали медицинские процедуры и визиты к врачу, так как они не могли себе позволить оплатить их.

Около 20% респондентов заявили, что за последний год они не лечили зубы, так как не могли себе этого позволить. 12% респондентов за последний год не обращались к врачу, а 11% отказывались от покупки прописанных медикаментов.

Еще 9% не обращались к необходимым специалистам, а 7% пропускали последующее врачебное наблюдение после госпитализации. 5% респондентов отказались от лечения и консультирования в области психического здоровья.

Неудивительно, что те, у кого есть страховка, наиболее часто получали медицинскую помощь, чем те, у кого такой страховки нет.

Есть и положительный момент: 27% респондентов, которые за последний год отказались по крайней мере от одного вида медицинской помощи, это меньше, чем 31% аналогичных респондентов в 2014 г.

3. У значительной части взрослого населения нет абсолютно никаких сбережений для выхода на пенсию

Около 31% взрослых респондентов не пенсионного возраста не имеют абсолютно никаких сбережений для выходы на пенсию – то же самое число, что и в 2014 г.

Респонденты отличались по возрасту – около половины из них входили в возрастную группу от 18 до 29 лет. Около 75% людей не пенсионного возрасте от 45 и старше имели какие-то сбережения.

Тем не менее число работающих людей, у которых нет никаких сбережений для выхода на пенсию, вызывает обеспокоенность.

Около 14% респондентов, которые еще не вышли на пенсию и работают, и которым от 60 лет и больше, не имеют никаких сбережений для выхода на пенсию, согласно отчету ФРС, несмотря на то, что возраст выхода на пенсию близок.

Чтобы избежать этой проблемы, финансовые консультанты рекомендуют жить экономно, разумно подходить к инвестициям и планировать свои расходы на здравоохранение, которое в более старшем возрасте может стоить значительно больше, чем в молодые годы.

Несомненно, лучше начать откладывать на пенсию как можно раньше.

4. Даже те, у кого есть пенсионные сбережения, не знают, как инвестировать

Среди тех респондентов, которые имеют пенсионные сбережения или специальный пенсионный счет, лишь 15% заявили, что они “очень уверены» в своей способности принимать правильные инвестиционные решения.

Еще 36% заявили, что они "в целом уверены", 33% - "не совсем уверены", и еще 15% - "не уверены".

5. Студенческие кредиты не единственный вид задолженности, которая возникает в связи с получением образования

Около 41% взрослых американцев, которые получили образование помимо школы, заявили, что у них есть задолженность за получение образования. Более 90% респондентов заявили, что они брали студенческие кредиты.

21% респондентов отметили, что у них есть задолженность по кредитным картам, которая связана с получением образования. А еще 3% респондентов отметили, что у них есть кредит под залог домашнего имущества или кредитная линия, которую они использовали на покрытие расходов на образование.

Обращение к какому-то другому виду займа помимо студенческого кредита не обязательно плохо, особенно если процент по кредитной карте или персональному займу ниже, чем по студенческому кредиту. Поэтому это может стать разумным решением.

Те, кто не закончил свое образование, отмечают, что они больше запаздывают с уплатой кредита, чем те, кто получил степень бакалавра или получили высшее образование.

Студенты в первом поколении также отметили, что они с большей долей вероятности будут с опозданием делать выплаты по кредитам, чем те, у кого по крайней мере один из родителей имеет степень бакалавра.

Афроамериканцы и латиноамериканцы также с большей долей вероятности будут запаздывать с выплатами по кредитам, чем белые заёмщики.

6. Многие до сих пор не получили высшее образование

Лишь 16% молодых людей в возрасте от 25 до 34 лет, оба родителя которых получили высшее образование, заявили о том, что они получили по крайней мере степень бакалавра.

Несомненно, высшее образование не является гарантией финансово благополучного будущего, как показывают данные по росту студенческой задолженности в США. Тем не менее исследование также показывает, что те, кто получил степень бакалавра или закончил высшее образование, с меньшей долей вероятности запаздывают с оплатой своего образования, чем те, кто пока не получил ученую степень.

Свыше 60% респондентов, которые стали выпускниками государственных или некоммерческих институтов, заявили, что стоимость степени превышает цену.

Только 32% тех, кто закончил коммерческие институты, заявили то же самое.

7. Людям нравится покупать новые автомобили, но у них не всегда есть план оплаты этих покупок

Почти четверть опрошенных заявила, что они или их супруг купил новый или подержанный автомобиль в прошлом году.

Около 2/3 тех, кто приобрел новый или подержанный автомобиль, использовали кредит. Половину этих кредитов взяли у тех организаций, где был куплен автомобиль. Еще половина кредитов была взята у банка, кредитного кооператива или интернет-заемщика.

12% покупателей автомобилей, которые воспользовались кредитом, чтобы оплатить покупку, взяли кредит на более длительный срок, чем тот период, в течение которого они планировали владеть купленным автомобилем.

Это потенциально очень опасная финансовая ситуация, учитывая проценты по кредиту, которые могут быть очень высокими.

Респонденты отметили, что проценты по кредиту в основном были ниже 10%, однако 5% тех, кто взял кредит у автодилеров, и 4% тех, кто взял кредит у банка, заявили, что процентная ставка была от 10% и выше.

Автокредиты являются третьей самой крупной формой задолженности в США, после ипотечного и студенческого кредита.

Общая сумма автокредита американцев превышала $1 трлн в III квартале 2015 г. согласно данным ФРС.
Подробнее: ...

Россия и Саудовская Аравия сократили американские активы на $50 млрд

Россия и Саудовская Аравия за период с июня 2014 года по июнь 2015-го сократили свои вложения в американские активы суммарно на $50 млрд. Это происходило на фоне падения нефтяных цен и девальвации рубля по отношению к доллару
Согласно опубликованным 31 мая данным Минфина США по держателям американских ценных бумаг по состоянию на июнь 2015 года вложения России в американские активы ​по сравнению с июнем 2014 года сократились на $42,1 млрд (со $115 млрд до 72,9 млрд). Вложения Саудовской Аравии в американские ценные бумаги сократились на $10,5 млрд (со $194,2 млрд до 183,8 млрд). ​

При этом сокращение саудовских инвестиций произошло за счет резкого падения вложений в акции американских компаний — по этому показателю саудовские инвестиции сократились на $26 млрд (до $52,4 млрд).

Как отмечает Financial Times, сокращение российских и саудовских инвестиций в американские активы происходило на фоне падения нефтяных цен и девальвации ряда валют развивающихся экономик, в том числе российского рубля, по отношению к доллару.

Сокращение российских инвестиций в американскую экономику за период с июня 2014 года по июнь 2015-го стало самым серьезным среди всех стран. Отток саудовских инвестиций уступает только Японии (японские инвесторы сократили свои американские активы на $14 млрд, с $1,917 трлн до 1,903 трлн).

Ранее в мае впервые стало известно, что Саудовская Аравия является одним из крупнейших кредиторов США, будучи держателем американских казначейских обязательств на $116,8 млрд. При этом, как отмечал Bloomberg, реальные объемы долга США перед Саудовской Аравией могут быть выше. Согласно статистике МВФ центральные банки, как правило, размещают две трети своих валютных резервов в долларах. Саудовские валютные резервы составляют $587 млрд. Оставшаяся часть долговых обязательств может быть аккумулирована Саудовской Аравией в офшорных юрисдикциях.

Саудовская Аравия, как сообщало накануне агентство Bloomberg, сама впервые в ближайшее время готовится выйти на долговой рынок, разместив бонды на $15 млрд. По данным собеседников агентства, Эр-Рияд может разместить пяти-, десяти- и 30-летние бонды на $10 млрд уже в июле.

Подробнее на РБК:
...

Более 40% топ-менеджеров сообщили о планах уехать из России

Почти каждый шестой российский топ-менеджер планирует в ближайшие два года переехать в другую страну, выяснили в «Агентстве Контакт». Еще больше топ-менеджеров – 42% – в принципе собираются эмигрировать
16% российских топ-менеджеров планируют в ближайшие два года уехать в другую страну, выяснила хедхантинговая компания «Агентство Контакт». В мае 2016 года она опросила 467 топ-менеджеров российских и международных компаний. Экспаты в выборку не входили, уточнил РБК представитель «Агентства Контакт».

«Стремление топ-менеджеров переехать за границу действительно может стать трендом ближайших лет», — считает директор по развитию бизнеса «Агентства Контакт» Анастасия Стасева. С одной стороны, люди, которые хотят построить свой бизнес особенно в высокотехнологичных и инновационных отраслях, говорят о том, что за рубежом можно избежать большого количества препятствий, с которыми связано развитие собственного дела в нашей стране и из-за которых «мы так часто слышим об отсутствии поддержки частного бизнеса со стороны властей». Кроме того, в США и Европе проще найти инвесторов, действующих по принципу «вложу, чтобы не упустить что-то стоящее», в то время как в России больше распространен подход «не стану вкладываться — вдруг не выстрелит», рассказывает эксперт. Другой решающий фактор — качество жизни. При этом топ-менеджеры как раз обладают компетенциями, необходимыми, для того чтобы решиться на переезд и организовать соответствующие условия — найти работу, начать свое дело, объясняет Стасева.

Один из топ-менеджеров, принявших участие в опросе, рассказал РБК о причинах, по которым им было принято решение о скором переезде. Во-первых, дело действительно в более стабильной законодательной базе. «Законодательство прозрачное и не так часто меняется, как у нас. То, что придумывает наша власть, — даже на местах — больше вредит бизнесу, чем все санкции ЕС, США и кого бы то ни было», — говорит собеседник РБК. Вторая причина — более высокая степень социальной защищенности. «Здесь непонятно, что будет с пенсией, что для детей — такая высокотурбулентная среда», — продолжает топ-менеджер. Есть и личные причины: его взрослые дети уже приняли решение о переезде в другую страну.

«Переехать в другую страну в принципе», согласно результатам опроса, планируют 42% респондентов. Почти половина из них — 48% — в случае переезда предполагают работать по найму в другой компании, 31% — открыть свой бизнес, еще 20% полагают, что могут так же жить на средства, вырученные от сдачи в аренду недвижимости в России (отвечая на этот вопрос, можно было выбрать несколько вариантов ответа). Три самые популярные страны для возможного переезда — США (упомянули 22% опрошенных), Германия (17%) и Великобритания (11%).​

«Многие топовые кандидаты у нас уехали на работу в Европу и Дубай — в трейдинговые компании или так называемые overseas [представительство в другой стране] своих компаний. Контракты у них в валюте, поэтому им это сейчас в разы выгоднее, чем работа в России», — рассказывает партнер хедхантинговой компании Cornerstone Виктория Филиппова. Однако массового характера отъезд топ-менеджеров за рубеж пока не носит, считает она.

По ее словам, решение о переезде зависит от целого ряда факторов: сферы деятельности, семейной ситуации, стратегического видения своей карьеры и развития России. Например, инвестиционным банкирам «в России сейчас действительно очень сложно», говорит Филиппова, а часть топ-менеджеров стремится вывезти на учебу в Европу или США детей. Тем не менее ошибочно полагать, что за границей огромные возможности, а российские специалисты нарасхват. «К сожалению, ситуация на рынке труда остается напряженной во всем мире», — объясняет Филиппова.

При этом число иностранных специалистов в России начало сокращаться с 2014 года. По данным информационно-аналитического бюллетеня РАНХиГС «2014–2015 годы: экономический кризис — социальное измерение», число оформленных разрешений на работу для высококвалифицированных специалистов из всех стран Евросоюза за десять месяцев 2015 года по сравнению с 2013 годом сократилось на 57% (из Германии — на 58%, из Великобритании — на 68%), а из США — на 50​%.​

Подробнее на РБК:
...

5 факторов, которые могут разрушить США

Вы когда-нибудь встречали жителя Османской империи? Или жителя Византии? Конечно же, нет. Тодд Бухгольц, бывший экономический советник Белого дома при Джордже Буше, экономист и автор ряда книг, в своей книге "The Price of Prosperity: Why Rich Nations Fail and How to Renew Them" отмечает, что не только маленькие и бедные страны могут распадаться на части.

Такая участь может постигнуть также и большие и богатые страны, которые, как правило, после периодов процветания ждет период депрессии и зачастую распада.

Бухгольц выделяет пять факторов, которые могут оказать негативное влияние на экономический успех страны, и все эти факторы в настоящий момент имеют место в США.

Автор предупреждает, что у нации осталось совсем немного времени и кто бы ни стал президентом после выборов в ноябре, он должен принимать жесткие и эффективные решения, чтобы спасти страну.

Ниже представлены 5 основных факторов, которые, по мнению Бухгольца, могут привести к краху США.

Падение рождаемости

По мере того как страны становятся богаче, в семьях рождается все меньше детей. Так, в среднем одна американка рожает всего 1,89 ребенка.

Чтобы сохранить высокие стандарты жизни, гражданам страны необходимы рабочие, которые обслуживают их, будь то нейрохирурги или мастера маникюра.

А для этого необходимы мигранты. Однако мигранты могут расколоть доминирующую культуру. Поэтому страны сталкиваются с выбором: снижение уровня богатства или размывание культуры.

Великие империи прошлого – от Римской империи и до Британской – сталкивались с этой проблемой, однако в конечном итоге так и не смогли справиться с ней.

Глобализация торговли

Страны не могут добиться экономического роста и сохранения богатства без торговли. При этом те страны, которые закрываются внутри себя и торговля которых не выходит за границы, оказываются загнивающими, а экономика идет на спад. Или напоминают тюрьму, как, по мнению автора, произошло с Северной Кореей.

Для сравнения, жители Южной Кореи, которые верят в торговлю, в 17 раз богаче и живут на 10 лет дольше, чем их северные соседи.

Бухгольц напоминает, что в Южной Корее производят продукцию фирмы Samsung, автомобили Hyundai.

Однако есть и обратная сторона медали. Она размывает обычаи и характер нации.

Один из кандидатов в президенты США – Дональд Трамп – высказал обеспокоенность по этому поводу, задав вопрос: действительно ли торговые соглашения типа Транстихоокеанского партнерства направлены на то, чтобы повысить доход обычных американцев, или же на раздувание самомнения президента.

Рост долговой нагрузки

По мере того как страны становятся богаче, они надувают долговые пузыри.

Бухгольц называет это "парадоксом воровства": по мере того как семья становится богаче, снижается вероятность того, что у нее будет большой долг или она обанкротится.

Но если речь идет о странах, то верно обратное: более богатые страны накапливают огромные долги, которые во много раз превышают долги бедных стран.

На фоне Великой рецессии 2010 г. развивающиеся страны, такие как Мексика или Россия, накопили меньше задолженности, чем Япония, США или еврозона.

Почему страны берут все больше денег в долг? Потому что они могут это сделать.

А еще потому, что сегодняшние политики не несут ответственности за те долги, которые он оставляют своим детям и внукам.

Разрушение трудовой этики

Когда разрушается богатая страна, люди не начинают голодать. Они просто перестают рано вставать, пишет Бухгольц.

Число совершеннолетних, которые хотят работать, за последние 17 лет снижается.

Бухгольц приводит пример: в штате Западная Вирджиния лишь половина населения трудоспособного возраста имеет работу. В период с 2000 по 2013 гг. число заявок по инвалидности в стране выросло на 43%.

Несмотря на то что работа стала менее опасной, вероятность того, что судья одобрит заявку по инвалидности, выросло на 50% с 1980 г.

В стране наблюдается структурное смещение: миллионы людей решили, что им не нравится ходить на работу каждый день и уходить домой вечером.

Бухгольц считает, что для того, чтобы вернуть безработных на работу, необходимо, чтобы они получали поощрительную премию, в случае если они примут предложение о новой работе, прежде чем закончатся выплаты пособий по безработице.

Проблема патриотизма в многонациональной стране

Если богатые страны не проникнутся своими национальными интересами и национальным духом, то они не выживут.

Бухгольц отмечает, что в США многие исторические персонажи, такие как Христофор Колумб, пилигримы, Джордж Вашингтон, презираются как грабители, а не рассматриваются как символы географических открытий, религиозной свободы, храбрости и мужества.

Он также предлагает решить эту проблему следующим образом: каждого мигранта или студента в США, который обращается за федеральным займом, необходимо заставить посетить 5 основных исторических монументов или музеев по всей стране, а также оставить пометки о посещении в их паспортах.

Уже слишком поздно?

Важно отметить, что все перечисленные факторы актуальны не только для США, но и для стран Евросоюза.

В последнее время эти страны наводнили мигранты с Ближнего Востока и Северной Африки, что приводит к перечисленным выше последствиям.

Если говорить о растущей долговой нагрузке, то ярким примером может служить ситуация в Греции. Но подобная ситуация, когда долг страны постоянно растет, характерна не только для Греции, но и для большинства стран ЕС.

При этом Бухгольц считает, что сдаваться этим странам, включая США, еще рано.
Подробнее: ...

Инвесторы бегут из американского долга

Казначейство США в среду вечером опубликовало обновленный отчет о структуре держателей трежерис. И Россия, и другие центробанки предпочли избавиться от вложений в казначейские облигации США.


Суммарные вложение центробанков в трежерис снизились за месяца на $25,2 млрд и достигли отметки $4,046 трлн, что является минимальной отметкой за последние три года. Россия сократила объем вложений в гособлигации США на $3,5 млрд с $86 млрд в марте до $82,5 млрд в апреле. В январе, напомним, Россия держала в US Treasures $96,9 млрд, в феврале - $87,6 млрд.

Китай, который на данный момент является крупнейшим держателем американского госдолга, также снизил вложения, продав бумаг на $1,8 млрд, а общие инвестиции в трежерис со стороны КНР сократились до $1,242 трлн - минимальной отметки с января прошлого года.

Ну а крупнейшим продавцом стала Великобритания, продав облигации США сразу на $10,5 млрд. Кроме того, продавцами выступили Гонконг, Саудовская Аравия и Норвегия: на $5,1 млрд, $3,8 млрд и $6,2 млрд соответственно.

Ну а едва ли не единственными покупателями выступили союзники США: Япония и Германия.

Стоит также отметить, что всего за отчетный период финансовые института мира продали рекордный объем трежерис - почти на $75 млрд, такие данные приводит Treasury Internatioanl Capital.

Zerohedge


Крупнейшим продавцом стали Каймановы острова, и понятно, что продажи шли через офшорные фирмы.

ВЫСКАЗЫВАНИЕ СОВЕТНИКА ПРЕЗИДЕНТА РОССИИ СЕРГЕЯ ГЛАЗЬЕВА.
"Мощь противника основана на монопольном праве олигархии США, которая управляет ФРС - центром эмиссии долларов. Они печатают мировую валюту. Не просто так, а под долговые обязательства. Это 90% обеспечения эмиссии доллара.

Если вы посмотрите на графики - госдолг США идет вверх по экспоненте. В математике это называют "режимом с обострением". Когда система входит в такой режим, она неизбежно разрушается. Американской гегемонии все равно придет конец, это объективный закон.

Чем раньше мы выйдем из финансовой пирамиды доллара, тем меньше будут потери. Не только финансовые, но и человеческие. Значительная часть долларовой эмиссии, которую мы субсидируем, держа свои резервы в этой валюте, идет на военные и террористические операции", - пишет в своей новой книге "Украинская катастрофа: от американской агрессии к мировой войне" советник президента России Сергей Глазьев.

Подробнее: ...

Джим Роджерс предсказал скорый крах американской экономики

Экономика США рухнет через несколько лет, уверен американский миллиардер Джим Роджерс. Проблемы будут и у других стран, «мир будет разваливаться»
«Проблема в том, что мир в ближайшие годы столкнется с серьезнейшими проблемами, они возникнут у Соединенных Штатов, Европы, Японии, это повлияет на все страны. В то же время Россия уже прошла дно, здесь уже не будет падения, но какого-то грандиозного успеха ждать тоже не стоит, потому что мир будет разваливаться», — сказал Роджерс в интервью РБК на Петербургском международном экономическом форуме (ПМЭФ).

В Америке ситуация с каждым днем становится все хуже, полагает Роджерс: «Америка — крупнейший должник не просто в мире, но в мировой истории. Ставки по этим долгам сейчас искусственно занижены, они безумно низкие». Когда это изменится, «мы все увидим много банкротств в Америке, включая банкротства некоторых штатов и городов», уверен инвестор.

«Это будет кошмар, и мы должны быть очень озабочены этим», подчеркнул миллиардер. Люди сначала переведут деньги в долларовые активы, которые кажутся им наиболее безопасными, «а потом американская экономика рухнет», уверен Роджерс.

При этом он рассказал, что у него «довольно много долларовых активов, но только потому, что доллар воспринимается как тихая гавань». «Следующие два-три года доллар будет расти, пока окончательно не станет пузырем, но я надеюсь, что у меня хватит ума избавиться от долларовых активов перед тем, как он лопнет», — добавил инвестор.

Роджерс полагает, что крах американской экономики настанет в 2018–2019 годах, «может,​ в 2020-м, довольно скоро».

При этом миллиардер полагает, что у российской экономики есть несколько преимуществ перед американской. «Во-первых, у вас небольшой долг, во-вторых, вы уже столкнулись с самыми крупными проблемами».

У меня есть рублевые активы, и я хочу покупать больше рублей. Он полагает, что когда инвесторы будут выводить деньги из долларовых активов, то они могут обратить внимание на рублевые. «Первым выбором, вероятно, будет китайский юань, привлекательным будет золото. Но и российские активы могут казаться привлекательными. Я самый оптимистичный человек по отношению к России», — добавляет он.

По его мнению, через несколько лет «с России снимут если не все, то большинство» санкций. «Ваша страна окажется в лучшей форме, чем многие другие, когда возникнут кризисы в других частях света. Не продавайте рубли, а если хотите продать, давайте я их у вас куплю», — резюмировал Роджерс, добавив, что среди его последних инвестиций покупка российских ОФЗ со сроком погашения в 2018 году

Подробнее на РБК:
...